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### Objetivo y alcance
- Mejorar la tributación puede favorecer el crecimiento incluso cuando el espacio fiscal es limitado, al reducir distorsiones innecesarias en el diseño y la aplicación de los impuestos.
- El capítulo complementa el análisis del Monitor Fiscal de octubre de 2025 y demuestra que reformas neutrales en términos de ingresos en los sistemas tributarios existentes pueden:
  - reducir los costos de producción;
  - fomentar la inversión y el crecimiento de las empresas;
  - mejorar los incentivos al trabajo y la innovación;
  - disminuir las cargas normativas;
  - sin agravar la desigualdad.

### Mecanismos clave de mejora
- Un IVA bien diseñado grava el consumo final y no la producción; permitir que las empresas recuperen los impuestos soportados en insumos reduce costos de producción.
- Los impuestos a las empresas pueden favorecer la inversión si permiten recuperar más rápido los costos de inversión, manteniendo la tributación de las rentas económicas.
- Incentivos tributarios orientados a actividades adicionales de I+D generan más innovación que incentivos vinculados al tamaño o a las utilidades de las empresas.
- Rediseñar impuestos sobre el empleo y prestaciones laborales puede aumentar el atractivo de incorporarse al mercado laboral sin sacrificar objetivos distributivos.
- Es esencial mejorar el funcionamiento de las administraciones tributarias para que las ventajas se materialicen.

### Beneficios cuantificados de reformas fiscales (hallazgos)
- Reducir las distorsiones del IVA sobre la producción y el consumo podría generar mejoras del bienestar de hasta "0,8% del PIB" en las economías de mercados emergentes y en desarrollo.
- Eliminar aumentos del costo de capital provocados por la tributación podría elevar el PIB a largo plazo en "entre el 2,1% y el 2,7%".
- Reformas que fortalezcan los incentivos al trabajo podrían incrementar las tasas de empleo en:
  - "aproximadamente 1,2 puntos porcentuales" en las economías de mercados emergentes y en desarrollo;
  - "0,8 puntos porcentuales" en las economías avanzadas.
- Una administración tributaria más sólida se asocia con mayores ingresos: los países en el "percentil 67" en capacidad operativa recaudan alrededor de "1,7 puntos porcentuales del PIB" más que aquellos en el "percentil 33".

### Mejora de la aplicación de procesos tributarios (política prioritaria)
- Una administración más eficaz puede:
  - incrementar la recaudación de impuestos ya adeudados;
  - reducir cargas normativas desproporcionadas sobre empresas pequeñas y de reciente creación;
  - reducir brechas de productividad entre empresas;
  - ampliar el abanico de reformas viables (por ejemplo, reducir exenciones del IVA si hay un sistema fiable de devoluciones).
- Prioridades cuando la capacidad es limitada:
  - reforzar mecanismos de registro de contribuyentes;
  - mejorar presentación de declaraciones, pagos y devoluciones;
  - fortalecer gestión del cumplimiento tributario.

### Secuenciación de reformas según distorsiones y capacidad
- Avances significativos pueden lograrse dentro de los sistemas vigentes mediante:
  - reducción de exenciones del IVA y mejora de mecanismos de devolución;
  - recuperación más rápida de costos de inversión;
  - moderación de efectos de umbrales tributarios que inhiben el crecimiento empresarial;
  - focalización más eficaz de incentivos a la I+D;
  - rediseño de prestaciones vinculadas al empleo.
- Prioridades por grupo de países:
  - Economías de mercados emergentes y en desarrollo: atención inicial en recuperación insuficiente del IVA soportado por empresas, prestaciones vinculadas al empleo limitadas y deficiencias en funciones esenciales de la administración tributaria.
  - Economías avanzadas: perfeccionar incentivos al trabajo y aprovechar más eficazmente información y tecnología en administración de impuestos.
- En todos los grupos: distorsiones que afectan a la inversión e incentivos mal focalizados merecen atención especial; donde las circunstancias lo permitan, desplazar la tributación hacia rentas económicas de las empresas puede generar beneficios adicionales.

### Consideraciones de economía política
- La economía política puede entorpecer reformas: costos inmediatos suelen recaer sobre beneficiarios de tratamientos preferenciales, mientras que beneficios de mayor eficacia y crecimiento son más difusos y tardíos.
- Claves para el éxito:
  - objetivos claros;
  - ejecución creíble;
  - participación temprana de partes interesadas afectadas;
  - comunicación eficaz;
  - aplicación gradual cuando proceda, acompañada de medidas focalizadas para mitigar pérdidas.

### Conclusión y principio rector
- Mejorar la tributación no sustituye medidas adicionales de movilización de ingresos cuando sean necesarias; la equidad sigue siendo central.
- Propósito: recaudar los ingresos necesarios al menor costo económico posible para cimentar una economía más productiva y bases más sólidas para el crecimiento y las finanzas públicas.

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